배당금 2천만원 넘으면 건보료도 오릅니다 — 종합과세 피하는 법

지난번 글에서 배당주를 일반계좌·ISA·연금저축·IRP 중 어디에 담을지 비교해드렸는데요, 사실 이 비교가 진짜 중요해지는 시점은 따로 있습니다. 바로 이자·배당소득 합계가 연 2,000만원을 넘는 순간입니다.

이때부터는 세금이 15.4% 원천징수로 끝나지 않고 다른 소득과 합산해 최고 45%(지방세 포함 49.5%)까지 누진세율이 붙는 금융소득종합과세 대상이 됩니다. 여기서 끝이 아닙니다. 세금뿐 아니라 건강보험료까지 함께 오를 수 있는데, 이 부분은 의외로 놓치는 분들이 많습니다. 다행히 2026년부터는 이 부담을 줄일 수 있는 새 제도도 생겼는데, 요건이 꽤 까다로워 누구에게나 유리한 건 아닙니다.

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Q1. 왜 하필 2천만원이 기준선인가요

이자소득과 배당소득을 합친 걸 세법에서는 '금융소득'이라고 부릅니다. 이 금융소득 합계가 연 2,000만원 이하면 지금까지 다들 익숙한 방식대로 15.4%(지방세 포함)를 원천징수하는 것으로 납세가 끝납니다.

문제는 2,000만원을 넘는 순간부터입니다. 초과하는 금액만 근로소득이나 사업소득 같은 다른 종합소득에 합쳐져서 6~45%의 누진세율이 적용됩니다. 예를 들어 근로소득이 6,000만원인 직장인의 금융소득이 3,000만원이라면, 초과분 1,000만원에 24% 이상의 세율이 붙을 수 있어 원천징수 15.4%보다 10%포인트 가까이 세 부담이 늘어나는 셈입니다. 다만 종합과세로 계산한 세액이 분리과세 방식보다 오히려 많이 나오면 분리과세 세액을 적용하는 '비교과세' 안전장치가 있어, 종합과세로 전환됐다고 무조건 손해를 보는 구조는 아닙니다.

Q2. 세금 말고 건강보험료도 오른다는 게 사실인가요

네, 사실입니다. 그리고 이 부분이 실제로는 세율 인상보다 더 체감되는 경우가 많습니다.

직장가입자라면 금융소득이 2,000만원을 초과하는 순간, 그 초과분이 '보수외소득'으로 분류돼 건강보험료가 추가로 부과됩니다. 지역가입자라면 금융소득 자체가 소득 점수에 반영돼 건보료가 오를 수 있습니다. 2026년 기준 건강보험료율이 약 7.09%(장기요양보험 포함)인 점을 감안하면, 금융소득이 3,000만원이라 초과분이 1,000만원인 경우 이 초과분에 대해서만 연간 약 70만원 안팎의 건보료가 추가로 붙을 수 있습니다. 배당주를 늘려가는 과정에서 세금 계산만 하고 이 건보료 부분을 빠뜨리면, 실제 순수익이 예상보다 낮아질 수 있습니다.

Q3. 2026년부터 생긴 구제책이 있다던데요

맞습니다. 2025년 말 국회를 통과해 2026년 1월 1일부터 시행 중인 고배당주 분리과세 제도인데요, 요건을 충족하면 종합과세 대신 낮은 단일세율로 분리과세를 선택할 수 있습니다.

여기서 꼭 짚어야 할 함정이 있습니다. 이 제도는 자동으로 적용되지 않고, 종합소득세 신고 시 별도로 신청해야 합니다. 게다가 요건 자체가 까다로워 대상 기업이 생각보다 제한적이라는 지적도 나옵니다. 실제로 세제개편안이 처음 발표됐을 때는 기대감에 고배당주가 강세를 보였지만, 막상 구체적인 요건이 공개된 뒤에는 오히려 고배당주 주가가 하락한 사례도 있었습니다. 요건을 만족하기 어렵고 절세 효과도 기대만큼 크지 않을 수 있다는 시장의 판단이 반영된 결과로 풀이됩니다. 제도 시행 기간도 2028년 12월 31일까지 3년 한시로 정해져 있어, 이후 연장 여부는 아직 확정되지 않았습니다.

Q4. 나도 해당될 가능성이 있을까요 — 셀프 체크

• 배당주와 예·적금 이자를 합쳐 연 2,000만원에 가까워지고 있는 경우: 일반계좌 비중이 크다면 ISA나 연금계좌로 일부를 옮겨 합산 대상 소득 자체를 줄이는 게 우선입니다.
  
  
• 배당성향이 높은 국내 개별 종목을 직접 보유 중인 경우: 고배당주 분리과세 대상에 해당할 가능성이 있어, 종합소득세 신고 시 비교 계산을 해볼 필요가 있습니다.
  
  
• 배당 ETF 위주로 포트폴리오를 구성한 경우: 이번 분리과세 특례 대상이 아니므로, ISA·연금계좌 비과세·과세이연 효과를 활용하는 쪽이 더 현실적인 절세 방법입니다.
  
  
• 직장가입자로 건강보험에 가입돼 있는 경우: 세금 계산과 별도로 보수외소득 건보료 인상 가능성까지 함께 따져봐야 실제 순수익을 정확히 가늠할 수 있습니다.

Q5. 실전에서는 어떻게 대응하면 좋을까요

가장 기본적인 전략은 지난 글에서 다룬 대로 ISA와 연금계좌를 최대한 활용해 일반계좌에 쌓이는 금융소득 자체를 줄이는 것입니다. ISA 비과세 한도 내 수익과 연금저축·IRP 내 운용 수익은 인출 전까지는 이 2,000만원 계산에 포함되지 않기 때문에, 배당주 규모가 커질수록 이 계좌들의 활용 가치가 커집니다.

여기에 더해, 안정적인 이자 수익을 원한다면 개인투자용 국채도 고려해볼 만합니다. 매입액 2억원 한도 내에서 만기(최소 5년)까지 보유하면 이자소득에 15.4% 분리과세 특례가 적용돼 금융소득종합과세 계산에서 빠집니다. 다만 이 특례는 2027년 말 일몰 예정이라 활용 가능한 기간이 정해져 있습니다. 개별 고배당주를 이미 보유하고 있다면, 종합소득세 신고 시 일반 종합과세와 새 분리과세 옵션 중 어느 쪽이 유리한지 직접 비교 계산해보는 절차도 빼놓지 말아야 합니다.

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배당주를 꾸준히 늘려가는 건 좋은 전략이지만, 금융소득이 2,000만원에 가까워질수록 세금과 건강보험료를 함께 고려한 계좌 배치가 훨씬 중요해집니다. 지금 본인의 연간 배당·이자 합계가 어느 구간에 있는지부터 한 번 점검해보시길 권합니다.